События прошедшего дня.
Диапазонные торги на валютных рынках вчера разрешились серьезными негативными моментами функционирования долгового рынка Европы, которые затронули азиатские и американские площадки. Одна плохая ситуация наложилась на другую, что в итоге привело к серьезному импульсу вниз и продолжению среднесрочной «медвежьей» тенденции. Греция, можно сказать, «дошла до ручки» и готова получить новый транш от «Тройки» на любых условиях, но утраченное доверие не позволяет этого сделать. Американцы «улыбаются и машут» и ни чего не могут ни сказать, ни сделать, из-за чего рейтинговые агентства снова угрожают понижением рейтингов. Доходности облигаций европейских стран по-прежнему показывают новые максимумы.

Японская йена в среду показала серьезно падение против американского доллара на негативной ситуации, произошедшей на долговом рыке Японии, несмотря на национальный праздник, День благодарности труду. Согласно заявлениям МВФ, рост доходности суверенных облигаций Японии может вызвать сужение доходности операций керри-трейд и серьезно понизить спрос на рисковые активы. В итоге пара USD/JPY начала торги на уровне 76,97, показала минимум торговой сессии на 76,91, дальше устремилась вверх до максимума дня на 77,57 и закончила торги на 77,27.
Азиатские фондовые площадки, преимущественно, закончили торги в отрицательной зоне – Nikkei225 +0.62%, Hang Seng -2.12%, Shanghai Composite -0.73%.

Швейцарский франк также утратил свои позиции против валюты Штатов. Со стороны Швейцарии не выходило каких-либо макроэкономических данных, поэтому все торги были ориентированы на ситуацию в ЕС. Неудачное размещение 10-летних суверенных бумаг Германии, которое было подкреплено еще и негативным фоном новостным фоном ЕС, вызвало серьезный переход ликвидности в безопасные активы, преимущественно, в американский доллар. Пара USD/CHF начала торги на уровне 0,9135, показала минимум на 0,9126, продвинулась до максимума 0,9212 и закончила день на уровне 0,9193.

Европейская валюта вышла из недельного диапазона в паре против американского доллара с сильным импульсом. Основной драйвер продолжения нисходящей тенденции — размещение облигаций Германии. Результаты никак не добавили рынку оптимизма: бонды реализованы со средней доходностью 1.98% на сумму 3.644 млрд. евро, что на 39% меньше запланированного к размещению объёма в 6 млрд. евро; остальное выкупил Бундесбанк. Согласно заявлениям правительства Греции, необходимость получения транша помощи, настолько высока, что страна готова пойти на любые условия «Тройки», которая, в свою очередь, требует письменных гарантий выполнения требований, что обосновывается утраченным доверием. Без внимания инвесторов остались данные по Индексу деловой активности в Европе, показавшему изменение в положительную сторону – 47,8 против ожиданий 46,1 и предыдущего 46,4. Пара EUR/USD начала торги с отметки 1,3514, показала максимум на 1,3530 и продвинулась до минимума 1,3320, завершив торговую сессию на уровне 1,3345. Европейские площадки закрылись в минусе: DAX30 -1.44%, CAC40 -1.62%.

Британский фунт также был под давлением против доллара США, который укреплялся на фоне негативных настроений в Европе. Вчера были опубликованы протоколы заседания Банка Англии по кредитно-денежной политике, которые говорят о возможном сокращении инфляции в следующем году. Также были отмечены сложности в повышении темпов покупки активов, что привело к сохранению того же объёма 275 млрд. единогласным решением. Пара GBP/USD начала торги на уровне 1,5642, показала максимум на 1,5655 против минимума 1,5493 и закончила день на 1,5524. Фондовый рынок Великобритании- FTSE100 снизился на 1.29%.

Золото начало торги на уровне 1698,65, показало максимум на 1709,81, дальше снизилось на минимум 1677,56 и закончило торги на 1691,56.

События сегодняшнего дня.
Сегодня в США отмечается «День благодарения» и, вероятно, во второй половине дня торги будут на много более спокойными. Сегодня стоит ожидать выхода макростатистики по деловым ожиданиям и ВВП, оценке текущей ситуации и индекс делового климата Германии.

Мы полагаем, что в свете последних событий, которые вызывали рост доходности облигаций Германии, доверие к экономике страны снизилось, и будем ожидать выхода негативных данных. Сегодня есть вероятность отката пары EUR/USD до уровней 1,3384 – 1,3416, в которых мы рекомендуем рассматривать короткие позиции.

Сегодня стоит также ожидать публикацию изменения ВВП Великобритании за квартал, что может стать серьезным поводом рассмотреть продажи пары GBP/USD от уровней 1,5571 – 15633.

Сегодня ожидается выход следующих наиболее важных макроэкономических показателей:
Данные по Европе(EUR)
11:00(MSK) – ВВП Германии (Ежеквартальный)
13:00(MSK) – Деловые ожидания Германии
13:00(MSK) – Оценка текущей ситуации в Германии
13:00(MSK) – Индекс делового климата Германии Ifo
Данные по Великобритании(GBP)
13:30(MSK) – ВВП (Ежеквартальный)
13:30(MSK) – Производственные капвложения (Ежеквартальный)
Данные по Канаде(CAD)
17:30(MSK) – Корпоративные прибыли (Ежеквартальный)